Krypto-Steuererklärung in Deutschland — der praktische Leitfaden

Was musst du in der Krypto-Steuererklärung angeben?

Steuerpflichtig sind in Deutschland alle wirtschaftlich relevanten Vorgänge mit Krypto-Werten, nicht nur Verkäufe gegen Euro. Konkret:

• Verkauf von Krypto gegen Euro oder andere Fiat-Währungen
• Tausch zwischen Kryptowährungen (BTC → ETH, USDC → USDT, jeder Swap)
• Bezahlen mit Krypto — jeder Kauf eines Gegenstands oder einer Dienstleistung mit Krypto ist eine Veräußerung
• Erträge aus Staking, Lending, Yield Farming und Airdrops mit eigener Leistung — sonstige Einkünfte zum Marktwert bei Beanspruchung
• Termingeschäfte auf Perpetuals, Options, Futures — separater § 20 EStG-Topf
• NFT-Verkäufe — meist § 23 EStG, in Einzelfällen § 22 Nr. 3 oder gewerblich

Nicht steuerpflichtig sind reine Umbuchungen: Übertragungen zwischen eigenen Wallets, Einzahlungen in ein Lending-Protokoll wie Aave oder Compound (der Receipt-Token ist nur eine Verwahrungsquittung), Bridges auf eine andere Chain und Wraps wie ETH↔WETH oder stETH↔wstETH. Der Wechsel von ETH in stETH ist dagegen ein Tausch, ebenso die Einzahlung in einen Liquidity Pool oder einen Vault mit Wertzuwachs. Diese Vorgänge sauber auseinanderzuhalten ist die häufigste Fehlerquelle in DeFi-Berichten.

§ 23 EStG: Veräußerungsgeschäfte und Haltefrist

Das wichtigste Werkzeug der deutschen Krypto-Besteuerung ist die Haltefrist nach § 23 EStG: Wer einen Krypto-Wert länger als ein Jahr hält, kann ihn steuerfrei veräußern. Innerhalb der Jahresfrist sind Gewinne mit dem persönlichen Einkommensteuersatz zu versteuern.

Konkret heißt das:

• Gewinn = Verkaufserlös in EUR − Anschaffungswert in EUR (jeweils zum EZB-Referenzkurs des Tages)
• FIFO-Methode: bei mehreren Anschaffungen gilt die jeweils älteste zuerst als verkauft
• Freigrenze: Wenn die Summe aller Gewinne aus privaten Veräußerungsgeschäften eines Jahres unter 1.000 Euro liegt, bleibt das Ergebnis steuerfrei (Stand 2024+; bis 2023 lag die Grenze bei 600 Euro)
• Verluste: voll verrechenbar mit anderen § 23-Gewinnen, vor- und rücktragsfähig

Mehr zur Haltefrist und ihren Sonderfällen findest du auf unserer Seite zu DeFi-Steuern.

§ 22 Nr. 3 EStG: Sonstige Einkünfte aus DeFi

Erträge, die nicht aus Veräußerung stammen, sondern aus laufender Krypto-Aktivität, fallen unter § 22 Nr. 3 EStG als sonstige Einkünfte. Dazu gehören:

• Staking-Belohnungen (natives PoS-Staking und die täglichen Lido-stETH-Zuwächse, jeweils zum Tageskurs). Bei wertsteigenden Liquid-Staking-Token wie rETH gibt es keinen laufenden Zufluss: Der Wertzuwachs wird erst bei Rückgabe oder Verkauf als Veräußerungsgewinn nach § 23 erfasst.
• Lending-Zinsen (Aave, Compound, Morpho-Märkte): der Betrag, den du beim Abzug über deine eingezahlte Menge hinaus zurückbekommst. Morpho-Vaults zählen nicht dazu, dort sind Ein- und Auszahlung ein Tausch.
• Separat eingesammelte Pool-Gebühren (etwa bei Uniswap-V3-Positionen und anderen Liquiditätspositionen als NFT): eigene Einkünfte beim Einsammeln, getrennt von der LP-Position. Gebühren, die im Pool-Anteil selbst auflaufen (Curve, Balancer, Uniswap V2), sind keine eigene Einkunft, sondern stecken im § 23-Ergebnis bei Rückgabe oder Verkauf des Anteils.
• Yield-Farming-Belohnungen (CRV-Rewards, CAKE, AERO und ähnliche Gauge-Token)
• Restaking-Belohnungen (ETHFI, EIGEN, KEP)
• Airdrops mit Eigenleistung (Belohnung für aktive Nutzung)

Diese Erträge werden zum Marktwert in EUR am Tag der Beanspruchung erfasst. Der Marktwert bildet zugleich die Anschaffungskosten für eine spätere Veräußerung nach § 23 EStG. Es gibt eine jährliche Freigrenze von 256 Euro für alle sonstigen Einkünfte — wer darunter bleibt, zahlt darauf keine Steuer, muss aber dennoch dokumentieren.

Vertiefte Behandlung in den Steuerart-Guides: Staking, Lending, Yield Farming, Airdrops.

§ 20 EStG: Termingeschäfte (Perpetuals, Options)

Derivative Krypto-Produkte — also Perpetuals und Options auf Plattformen wie Hyperliquid, GMX, dYdX, Deribit — sind keine Veräußerungsgeschäfte, sondern Termingeschäfte nach § 20 EStG. Das bedeutet zwei Dinge:

1. Sie laufen in einem eigenen Verlustverrechnungstopf, nicht im § 23-EStG-Spot-Pool
2. Die frühere 20.000-Euro-Verlustbeschränkung für § 20-Termingeschäfte (§ 20 Abs. 6 Satz 5 EStG) galt bis 2023 und wurde durch das Jahressteuergesetz 2024 rückwirkend aufgehoben — § 20-Verluste sind wieder unbeschränkt mit den übrigen Kapitalerträgen verrechenbar

Die saubere Trennung zwischen § 23 (Spot) und § 20 (Termingeschäfte) ist in der Praxis nicht trivial — viele generische Tools werfen alles in einen Topf. Falsche Zuordnung kostet entweder den Verlustabzug (wenn § 20-Verluste fälschlich als § 23 erfasst werden) oder erzeugt eine Verlustverrechnungs-Begrenzung, wo keine wäre (umgekehrt).

Praxis-Beispiel: ein typisches DeFi-Jahr

Schauen wir uns einen konkreten Fall an (Kurse gerundet):

• 10.01.2024: 2 ETH gekauft für insgesamt 4.600 Euro (2.300 Euro/ETH)
• 15.04.2024: 1 ETH bei Lido gestaked → 1 stETH erhalten (ETH-Kurs: 2.800 Euro)
• 15.04.2024 – 15.02.2025: tägliche stETH-Zuwächse, insgesamt +0,025 stETH (Wert bei Zufluss: 60 Euro in 2024, 12 Euro in 2025)
• 20.10.2024: Restliche 1 ETH bei Aave eingezahlt → aWETH erhalten
• 15.02.2025: 1,025 stETH bei Lido in 1,025 ETH zurückgetauscht und sofort verkauft für 2.665 Euro (2.600 Euro/ETH)
• 20.04.2025: Aave-Position aufgelöst (1,01 ETH, davon 0,01 ETH Zinsen) und verkauft für 1.414 Euro (1.400 Euro/ETH)

Steuerliche Behandlung:

• § 23 EStG (Veräußerungsgeschäfte):
  • 15.04.2024 – ETH in stETH: Das ist ein Tausch. Die ETH vom 10.01.2024 wurde erst drei Monate gehalten: 2.800 Euro Marktwert − 2.300 Euro Anschaffung = 500 Euro Gewinn (2024). Für das stETH beginnt eine neue Haltefrist.
  • 15.02.2025 – stETH zurück in ETH: wieder ein Tausch. Alle stETH-Bestände sind jünger als ein Jahr: 2.665 Euro Marktwert der erhaltenen ETH − 2.872 Euro Anschaffung (2.800 Euro + 72 Euro aus den täglichen Zuwächsen) = 207 Euro Verlust (2025). Der Verkauf der ETH am selben Tag ergibt 0 Euro.
  • 20.04.2025 – Verkauf 1,01 ETH aus Aave: Die Aave-Einzahlung war Verwahrung, keine Veräußerung. Die 1 ETH vom 10.01.2024 ist damit länger als ein Jahr gehalten, der Kursverlust von 900 Euro ist nicht steuerbar. Die 0,01 ETH Zinsen wurden am selben Tag angeschafft und zum selben Wert verkauft: 0 Euro.
  • 2024: 500 Euro Gewinn, unter der Freigrenze von 1.000 Euro und damit steuerfrei. Schon ein weiterer Gewinn von 500 Euro im selben Jahr macht den gesamten Betrag steuerpflichtig. 2025: 207 Euro Verlust, der in der Anlage SO angegeben und nach § 23 Abs. 3 EStG mit § 23-Gewinnen des Vorjahres oder späterer Jahre verrechnet wird.
• § 22 Nr. 3 EStG (sonstige Einkünfte):
  • 2024: 60 Euro aus den täglichen stETH-Zuwächsen, jeder Tageszuwachs zum Tageskurs und mit eigenem Anschaffungsdatum
  • 2025: 12 Euro stETH-Zuwächse + 14 Euro Aave-Zinsen (zugeflossen beim Abzug am 20.04.2025) = 26 Euro
  • Beide Jahre liegen unter der Freigrenze von 256 Euro und sind steuerfrei, müssen aber dokumentiert werden.

Ergebnis: Die beiden Hälften desselben Portfolios werden unterschiedlich behandelt. Die Aave-Hälfte ist Verwahrung: Die Haltefrist läuft weiter, und nur die Zinsen sind Einkünfte. Die Lido-Hälfte besteht aus zwei Tauschvorgängen mit neuer Haltefrist, dazu kommen rund 300 einzelne Tageszuflüsse. Ein Tool, das auch die Aave-Einzahlung als Tausch bucht, macht aus 900 Euro nicht steuerbarem Kursverlust einen verrechenbaren Verlust von 1.000 Euro, und das fällt spätestens bei einer Prüfung auf. Ein Tool, das stETH wie einen bloßen Wrap behandelt, übersieht 500 Euro Gewinn und 207 Euro Verlust. Beides ist in diesem kleinen Beispiel noch harmlos. Bei einem echten DeFi-Portfolio mit Hunderten solcher Vorgänge entscheidet genau diese Unterscheidung über das Ergebnis.

Die häufigsten Fehler in Krypto-Steuererklärungen

Aus der täglichen Mandantenarbeit kennen wir vor allem diese Fehlermuster:

1. Lending-Einzahlungen als Verkauf versteuert. Aave-aToken, Compound-cToken oder Euler-Einlagen sind Verwahrung, keine neue Anschaffung. Wer die Einzahlung als Tausch bucht, erzeugt Scheingewinne oder Scheinverluste und setzt die Haltefrist zurück. Anders bei Vault-Anteilen mit Wertzuwachs (Yearn, Beefy, Morpho- und Euler-Earn-Vaults) und bei Liquid-Staking-Token (stETH, eETH, rETH): Hier sind Einstieg und Ausstieg jeweils ein Tausch. Reine Wraps wie eETH↔weETH bleiben neutral. Details in unserem Lending-Guide.
2. Cross-Chain-Bridges als Veräußerung verbucht. Eine Bridge ist in der überwiegenden Auffassung keine Veräußerung, sondern eine Verbringung desselben Vermögensgegenstands auf eine andere Chain. Mehr dazu in unserem Bridge-Guide.
3. Termingeschäfte (Perpetuals) als § 23-Spot behandelt. Hyperliquid, GMX, Deribit, dYdX gehören in den § 20-EStG-Topf — separater Verlustverrechnungstopf, seit dem Jahressteuergesetz 2024 ohne die frühere 20.000-Euro-Begrenzung.
4. Stablecoin-Swaps als steuerfrei betrachtet. Auch USDC → USDT ist eine Veräußerung nach § 23 EStG. Der Gewinn ist meist klein, aber der Vorgang muss erfasst werden.
5. Anschaffungskosten in USD geführt. Das deutsche Steuerrecht kennt nur den Euro. Anschaffungswerte werden zum EZB-Referenzkurs am Anschaffungstag in EUR umgerechnet — pro Lot, nicht pauschal pro Jahr. Das BFH-Urteil vom 14.02.2023 (IX R 3/22) hat diese Per-Lot-EUR-Pflicht zementiert.
6. NFT-Totalverlust ohne tatsächlichen Verkauf. Ein NFT, das im Portfolio steht und nichts mehr wert ist, ist nicht automatisch ein steuerlicher Totalverlust. Erst eine tatsächliche Veräußerung — auch zum Cent-Preis — realisiert den Verlust nach § 23 EStG.
7. Restaking-Queue-Claim als zwei Vorgänge behandelt. Die zweistufige Auszahlung (Anforderung + spätere Auszahlung) bei ether.fi, Mellow oder Kelp DAO ist wirtschaftlich ein einziger Vorgang: ein Tausch des Restaking-Tokens zurück in ETH zum Marktwert der erhaltenen ETH. Wer beide Schritte als eigene Veräußerung bucht, versteuert doppelt. Siehe unseren Restaking-Guide.

So gehst du die Krypto-Steuererklärung praktisch an

Der typische Ablauf in der Praxis:

1. Daten sammeln. Wallet-Adressen (alle Chains), CEX-Exports (Binance, Kraken, Coinbase, KuCoin, etc.), historische Daten aus alten Plattformen (FTX-Backup, Terra-Snapshot), Solana-On-Chain-Daten.
2. Klassifikation. Jede Transaktion einer der drei Buckets zuordnen (§ 23, § 22 Nr. 3, § 20). DeFi-Sonderfälle korrekt erkennen — das ist der schwierige Teil.
3. EUR-Umrechnung pro Lot. Jeder Anschaffungs- und Veräußerungswert zum EZB-Referenzkurs des jeweiligen Tages umrechnen. Lot-genau, nicht jahres-pauschal.
4. FIFO-Berechnung. Pro Wallet/Pool nach FIFO die Disposals zuordnen, Gewinn/Verlust und Haltefrist pro Disposal berechnen.
5. Bericht erstellen. Strukturierter PDF-Bericht mit Anlage SO, Anlage KAP-Ergänzung, Methodik-Hinweisen und Per-Lot-EUR-Belegung — prüffertig.
6. Belege archivieren. CSV-Exports, On-Chain-Hashes, Steuerbericht mindestens zehn Jahre aufbewahren.

Welches Tool passt zu deinem Profil?

Für klassische CEX-Trader mit wenig DeFi reichen Self-Service-Tools wie Koinly oder CoinTracking meistens aus. Bei tiefer DeFi-Aktivität — LP-Positionen, Lending-Loops, Cross-Chain-Bridges, Restaking, Perpetuals — produzieren generische Tools regelmäßig Klassifikationslücken, die nur durch manuelle Reklassifikation gefixt werden können.

Crypto-Café Tax ist eine deutsche Done-For-You-Spezialisierung genau für diesen Fall: du gibst mir deine Daten, ich liefere den prüffertigen Steuerbericht. Mehr zu unserem Ablauf findest du auf der Ablauf-Seite, und falls du Fragen hast, einfach über das Kontaktformular melden.